2022年二季度,CTA策略在股市大幅波动中创下净值新高后,开始了长达两年的震荡。然而,今年3月以来,随着国内多个商品期货品种走出明显而流畅的趋势行情,CTA开始走出低迷。 在前两期文章中,我们介绍了CTA最基础的特性、也解答了CTA最复杂的策略问题。